Was ist zusätzliche Großschreibung? Zusätzliche Kapitalisierung von Kreditinstituten

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Zuletzt bearbeitet: 2023-12-17 10:23

Wenn man sich mit der Frage beschäftigt, was Kapitalisierung ist, muss man sagen, dass dies ein Verfahren ist, das als dominierendes Mittel zur Bewältigung von Finanz- und Wirtschaftskrisen sehr beliebt ist. Viele Regierungen stellten Finanzinstituten zwischen 2008 und 2009 Tier-1-Kapital zur Verfügung. Heute wird diese Politik in Russland praktiziert. Bereits 2008 half die finanzielle Unterstützung privater und staatlicher Banken sowie einer Reihe von Handelsunternehmen dem Land, zahlreiche Probleme zu lösen.

Wie erfolgt die Infusion?

Einführung von Mitteln in angeschlagene Banken erfolgte durch den Kauf von Vorzugsaktien und anderen Finanzinstrumenten, die dem Rang der ersten Ebene entsprachen, durch den Staat. Eine staatliche Nachkapitalisierung von Kreditinstituten durch den Erwerb von Stammaktien von Finanzinstituten erfolgt deutlich seltener. In Anbetracht der Statistiken können wir sagen, dass von fünfzig der größten Banken in Amerika während der Krise nur 23 staatliche Unterstützung erh alten haben. In Europa wurden nur 15 Institute unterstützt, was 76 % bzw. 40 % der Kapitalisierung vor der Krise entsprichtBankensegment. Nach Angaben des IWF belief sich das durchschnittliche Programm der zusätzlichen Kapitalisierung auf Staatskosten bereits im Frühjahr 2009 auf 3 % des BIP.

Rekapitalisierung in Russland

Wenn wir darüber nachdenken, was zusätzliche Kapitalisierung ist, müssen wir uns die Situation in Russland ansehen. Der russische Präsident Putin unterzeichnete ein Gesetz über die zusätzliche Kapitalisierung von Finanzinstituten in Höhe von 1 Billion Rubel durch die Ausgabe von OFZ (Bundesanleihen). Laut den Autoren des Gesetzes sollte die Vermögenseinlage an die Einlagensicherungsagentur geleistet werden. Sie wiederum wird Gelder an Banken umleiten, um ihre Verpflichtungen in Bezug auf die Rückzahlung von Schulden an Einleger, Kredite und Anleiheschulden zu erfüllen. Die Mittel werden in Vorzugsaktien fließen. Die Regierung wird der Versicherungsagentur OFZs in der oben angegebenen Höhe zur Verfügung stellen, die es ihr ermöglichen werden, inländische Banken zum Zeitpunkt der Krise zu unterstützen.

Welche Möglichkeiten eröffnet die Lösung?

Der Gesetzentwurf, nach dem die zusätzliche Kapitalisierung von Kreditinstituten in Russland durchgeführt werden soll, wurde sehr lange vorbereitet. Dies liegt daran, dass durch die Verschlechterung der wirtschaftlichen Lage des Landes durch die Sanktionen des Westens der Finanzsektor in Mitleidenschaft gezogen wurde. Viele Experten prognostizieren sogar einen Ausfall in diese Richtung. Die für die Sanierung des Finanzsegments bereitgestellten Mittel werden streng kontrolliert. Dies wurde von der Vorsitzenden der Rechnungskammer Golikova bei einer geplanten Sitzung offiziell bekannt gegeben. Prognosen des FinanzministersSiluanov sagt, dass der Gesetzentwurf nach vollständiger Umsetzung den Gesamtbetrag des Bankkapitals des Landes um mindestens 13% erhöhen sollte. Der Gesamtkreditbetrag sollte kurzfristig um mindestens 15-20% steigen. Es wurde bekannt gegeben, dass alle DIA-Einnahmen von OFZ in den Bundeshaush alt umgeleitet werden.

Wann braucht eine Bank Unterstützung?

Jede Bank hat ihr eigenes Kapital, das aus den persönlichen Mitteln des Finanzinstituts besteht. Im Rahmen von Finanzstrukturen gibt es Vermögenswerte, die Investoren anziehen und sicherstellen, dass das Unternehmen einer bestimmten Kategorie angehört. Die Bank sammelt Kapital, indem sie Gelder von Investoren anzieht - sowohl von Einzelpersonen als auch von kommerziellen Strukturen. Er leiht sich. Gleichzeitig vergibt das Finanzinstitut Kredite zu höheren Zinssätzen. Die Differenz zwischen der Zahlung von Darlehenszinsen und Darlehenszinsen sichert die Liquidität des Unternehmens. Unter den Bedingungen der Krise, mit einem starken Kapitalabfluss aus Russland, haben viele Kreditnehmer der Bank nicht nur die Schulden nicht zurückgezahlt, sondern konnten nicht einmal die Zinsen dafür zurückzahlen. Folglich hat sich die Budgetunterversorgung gebildet und die Bank ist nicht mehr in der Lage, ihren Verpflichtungen gegenüber den Anlegern nachzukommen. Die Kapitalisierung der Banken hilft, die Situation zu ändern. Was es ist, ist leicht herauszufinden. Vereinfacht ausgedrückt handelt es sich hierbei um eine Entschädigung notleidender Kredite durch den Staat, um die Liquidität eines Finanzinstituts auf einem hohen Niveau zu h alten.

Warum rekapitalisiert die Regierung?

Betrachtung aus der SichtBei der Frage, was Kapitalisierung ist, kann das Vorgehen als Versuch des Staates bezeichnet werden, Panik zu vermeiden. Wenn Finanzinstitute ihren Verpflichtungen aufgrund geringer Kapitalausstattung massenhaft nicht nachkommen, wird dies für Aufregung sorgen. Die Menschen werden massiv Gelder von Kassen abheben und Einlagen abheben, was nicht nur zu einem leeren Budget führen kann, sondern auch zu einem Anreiz für starke Kurssprünge werden kann. Die Ausgabe eines nachrangigen Darlehens, das auf das gebundene Kapital getaktet wird und als Garant für die Stabilität des gesamten Bankensystems fungiert, kann als das Wort "Rekapitalisierung" bezeichnet werden. Und mehr als eine Bank wurde heute diesem Verfahren unterzogen. So wurde eine zusätzliche Kapitalisierung der Delta Bank, Rosselkhozbank, VTB durchgeführt. Und dies sind nur einige der vom Staat unterstützten Finanzstrukturen. Verpflichtungen aus einem Nachrangdarlehen werden laut Gesetz zuletzt erfüllt.

Was bewirken Nachrangdarlehen wirklich?

Der stellvertretende Vorsitzende der Zentralbank der Russischen Föderation, Mikhail Sukhov, sagt, dass die zusätzliche Kapitalisierung der Rosselkhozbank, wie auch anderer Finanzinstitute, tatsächlich eine nach unten gerichtete Wirkung auf den Zinssatz im realwirtschaftlichen Sektor haben sollte. In Zukunft wird eine Stabilisierung zwischen dem Wirtschaftssektor und dem Finanzmarkt des Landes durchgeführt, der jetzt am Rande des Zahlungsausfalls steht. Gelder, die von der DIA zu Banken transferiert werden, sollten keiner Besteuerung unterliegen. Russische Regierungpraktizierte dieses Programm zur Unterstützung des Finanzsystems des Staates im Jahr 2008, was sehr beeindruckende Ergebnisse brachte. Die Entscheidung wird dazu beitragen, den Bankrott vieler Kreditinstitute zu vermeiden und viele Einleger vor Verlusten zu bewahren.

Welche Kreditinstitute können mit staatlicher Unterstützung rechnen?

Nachdem wir uns mit der Frage auseinandergesetzt haben, was eine zusätzliche Kapitalisierung in einer Bank ist, gilt es zu beachten, dass nicht alle Finanzinstitute staatliche Unterstützung erh alten. Die Liste der Banken wird vom DIA ausgewählt und genehmigt. Laut RBC können 27 Institute mit einem Kapital von mindestens 25 Milliarden Rubel mit nachrangigen Darlehen rechnen. Von den 1 Billion Rubel, die offiziell zur Unterstützung des Finanzsektors bereitgestellt wurden, wird die tatsächliche Hilfe nur 830 Milliarden betragen. Das Hauptkriterium für die Auswahl der Unternehmen wird ihre Bereitschaft sein, die Kreditvergabe an den Realwirtschaftssektor in für die Regierung vorrangigen Bereichen deutlich auszuweiten. Wie wiederholt festgestellt wurde, konzentriert sich die zusätzliche Kapitalisierung von Banken (was sie oben diskutiert hat) nicht darauf, die Schwierigkeiten in problematischen Finanzinstituten zu lösen. Materielle Unterstützung hat einen direkten Zweck.

Von der Bank zu beachtende Auflagen

Die Liste der Glücklichen umfasst Finanzinstitute, deren Aktivitäten den etablierten Standards entsprechen. Dies ist das Vorhandensein von Kapital in Höhe von 25 Milliarden Rubel, das oben beschrieben wurde. Zudem musste sich die antragstellende Bank in den vergangenen zwei Jahren aktiv weiterentwickelnKreditvergabe an den Realsektor der Wirtschaft. Die Ausdehnung der Richtung muss mindestens 12 % betragen. Gemäß den Auswahlkriterien muss das Finanzinstitut bei der Vergütung seiner Mitarbeiter einen harten Ansatz verfolgen: begrenztes Geh altswachstum, Mindestvergütung für Mitglieder des Verw altungsrats und des Verw altungsrats. Auch bei der Ausschüttung von Dividenden an die Anleger sollte eine strenge Politik gelten. Nach vorläufigen Schätzungen wird die Hilfe folgenden Finanzinstituten gutgeschrieben:

• VTB erhält 307 Milliarden Rubel.
• Reservepunkt "VTB" - 193 Milliarden Rubel.
• VTB24 Einzelhandelstochter - 65,8 Milliarden Rubel.
• "Bank of Moscow" - 49 Milliarden Rubel.

Antikrisenplan der Regierung

Bei der Untersuchung der Frage, was Nachkapitalisierung ist, ist anzumerken, dass dieser Begriff nicht nur in Bezug auf Kreditinstitute verwendet wird. Die finanzielle Unterstützung des Staates kann für Handelsunternehmen und für alle anderen Organisationen bestimmt sein, deren Aktivitäten zur Wiederherstellung der Wirtschaft des Landes beitragen. Im Rahmen des Programms zur Bekämpfung der Krise sollen rund 2,3 Billionen Rubel ausgegeben werden. Die geplante zusätzliche Kapitalisierung des Unternehmens, um die das Finanzinstitut übrigens noch kämpfen muss, wurde bereits zu Beginn des ersten Quartals dieses Jahres aktiviert. Banken, die unterstützt werden, haben eine Reihe von Verpflichtungen übernommen. Sie müssen das Volumen der Hypothekendarlehen in Höhe von mindestens 1% pro Monat erhöhen, die Anzahl der Darlehen für kleine erhöhenund mittleres Geschäft. Darüber hinaus müssen Finanzinstitute ihr Kapital um einen Betrag erhöhen, der der Hälfte der erh altenen materiellen Unterstützung entspricht. Lohnerhöhungen für alle Mitarbeiter eines Finanzinstituts sind für die nächsten drei Jahre verboten.

In welchen Branchen sind Nachrangdarlehen geplant?

Wie bereits bekannt ist, werden mindestens 30 russische Banken, darunter auch VTB, materielle Hilfe erh alten. Die zusätzliche Kapitalisierung wird die folgenden Bereiche abdecken:

• Landwirtschaft - in Höhe von 10 Milliarden Rubel.
• Autoindustrie - 5 Milliarden. Mittel ausschließlich für die Fortführung des Abfallwirtschaftsprogramms.
• Kreditsubventionen für Unternehmen - 5 Milliarden.
• Regionen erh alten eine Milliarde für den Kauf von Autos, die mit Erdgas betrieben werden.

In der Statistik ist geplant, die Verteidigungsausgaben des Landes dem sozialen Sektor zu überlassen. Es ist geplant, 82,2 Milliarden Rubel für die Bekämpfung der Arbeitslosigkeit bereitzustellen. Ursprünglich war geplant, mindestens 100 Milliarden Rubel in die Wiederherstellung der Staatswirtschaft zu investieren, aber dann wurde beschlossen, sie auf nur 23 Milliarden Rubel für aktive Sektoren zu beschränken.

Gazprom hilft

Neben der Ausgabe von nachrangigen Darlehen an Finanzinstitute hat der Präsident wiederholt die Frage angesprochen, dass eine zusätzliche Kapitalisierung von Gazprom nicht weniger wichtig sei. Der russische Präsident hatte die Unklugheit, offiziell materielle Unterstützung durch den Staat zu versprechen. Tatsächlich die Rechnungabgelehnt, da sie der Ansicht waren, dass ein großes Unternehmen in der Lage ist, unabhängig Geld für die Umsetzung eines Projekts zum Bau einer Leitung für den Transport von einheimischem Gas nach China aufzubringen. Um das Projekt umzusetzen, müssen insgesamt rund 55 Milliarden ausgegeben werden, von denen 25 bereits von China selbst zugesagt wurden - Russlands Partner in den Verbänden BRICS und SCO. Das russische Finanzministerium zweifelt nicht nur an der Rationalität des Projekts, es ist auch zuversichtlich, dass es unrentabel sein wird, und die zusätzliche Kapitalisierung von VEB sieht nach einem viel erfolgreicheren Projekt aus. Darüber hinaus waren bei einem Treffen von Regierungsmitgliedern Sätze zu hören, dass die Staatsausgaben ständig steigen und jetzt nicht die Zeit ist, einen Teil des Staatshaush alts für die Unterstützung zweifelhafter Projekte auszugeben.